¿Cuánto debe ganar un trader al mes?

¿Un 5%? ¿Un 10%? ¿Un 20%?

Probablemente esta sea una de las preguntas que más daño ha hecho a quienes empiezan en los mercados financieros.

Durante años, una parte de la industria del trading ha construido su marketing alrededor de porcentajes espectaculares. Rentabilidades mensuales de dos dígitos, cuentas duplicadas en pocas semanas y resultados que, vistos desde fuera, hacen que ganar un 1% mensual parezca casi insignificante.

Nosotros pensamos exactamente lo contrario.

De hecho, cuando trabajamos con nuestros alumnos insistimos en una idea que inicialmente sorprende a muchos:

No necesitas ganar muchísimo porcentaje. Necesitas aprender a gestionar bien mucho capital.

Nuestra referencia no es conseguir un 10% mensual.

Ni un 5%.

Nuestro objetivo razonable para un trader que busca profesionalizarse está alrededor del 10% anual.

Sí: anual.

Y entender por qué puede cambiar completamente tu manera de ver el trading.

El gran error: medir a un trader solamente por su rentabilidad

Decir que alguien ha conseguido un 30% parece impresionante.

Decir que otro trader ha conseguido un 10% parece mucho menos atractivo.

Pero falta información.

¿Sobre cuánto capital?

¿Con qué drawdown?

¿Asumiendo qué riesgo?

¿Durante cuánto tiempo?

¿Con qué estabilidad?

Porque un porcentaje, aislado, dice mucho menos de lo que parece.

Pongamos un ejemplo extremadamente sencillo.

Un 10% de rentabilidad anual sobre diferentes cantidades de capital produciría:

• $1.000 → $100
• $10.000 → $1.000
• $100.000 → $10.000
• $500.000 → $50.000
• $1.000.000 → $100.000
• $2.000.000 → $200.000

En todos los casos hemos hecho exactamente lo mismo:

un 10%.

Sin embargo, hemos pasado de ganar 100 dólares a generar 200.000 dólares.

Entonces quizá el problema no sea conseguir poco porcentaje.

Quizá el problema sea intentar conseguir rentabilidad sobre demasiado poco capital.

Nuestra filosofía: alrededor de un 10% anual

En nuestra formación tenemos alumnos que han conseguido situarse, de media, alrededor de un 35%-40% anual.

Son cifras extraordinarias.

Pero hay algo que puede sorprender:

nosotros no les pedimos que busquen un 35% o un 40%.

Todo lo contrario.

Les insistimos constantemente en bajar las expectativas y trabajar tomando aproximadamente un 10% anual como referencia.

¿Por qué?

Porque nuestro objetivo no es enseñar a alguien a ganar muchísimo durante seis meses.

Nuestro objetivo es intentar desarrollar traders capaces de permanecer en el mercado durante años.

Y son dos cosas completamente diferentes.

Un 10% anual equivale a menos de un 1% mensual si distribuimos el resultado durante doce meses.

Incluso podemos plantearlo de otra manera.

Imaginemos que decidimos prácticamente descansar durante agosto y diciembre.

Nos quedan diez meses operativos.

Buscar alrededor de un 1% de media durante esos diez meses nos situaría aproximadamente en nuestro objetivo anual.

No necesitamos perseguir el mercado.

No necesitamos operar todos los días.

No necesitamos aumentar contratos porque llevamos una mala semana.

No necesitamos recuperar mañana lo perdido hoy.

Y, sobre todo:

no necesitamos convertir cada sesión en una batalla por ganar dinero.

Si consigues un 35%, perfecto. Pero no lo conviertas en una obligación

Aquí existe una diferencia fundamental.

Una cosa es terminar el año con un 35% porque tu metodología, las condiciones de mercado y tu ejecución te han permitido conseguirlo.

Otra completamente diferente es comenzar el año pensando:

“Tengo que hacer un 35%.”

Cuando conviertes una rentabilidad elevada en una obligación empiezan los problemas.

Si el mercado no ofrece oportunidades, las inventamos.

Si nuestra estrategia no da entrada, empezamos a flexibilizarla.

Si llevamos un mes negativo, queremos recuperarlo rápidamente.

Si vamos por debajo del objetivo, aumentamos contratos.

Y poco a poco dejamos de operar nuestra metodología para empezar a operar nuestra necesidad de ganar dinero.

Ese cambio psicológico puede destruir a un trader.

Por eso nuestra filosofía es sencilla:

trabaja para conseguir una rentabilidad razonable con un riesgo controlado. Si el mercado permite conseguir más sin modificar tu gestión, extraordinario.

Pero nunca fuerces al mercado para alcanzar un porcentaje.

Ahora imagina un 35% sobre 1 millón de dólares

Vamos a darle la vuelta.

Supongamos que un trader realmente consigue mantener una rentabilidad anual del 35%.

Sobre $10.000 serían:

$3.500.

Sobre $100.000:

$35.000.

Sobre $500.000:

$175.000.

Sobre $1.000.000:

$350.000.

Y sobre $2.000.000:

$700.000.

La estrategia no ha cambiado.

El porcentaje tampoco.

Lo que ha cambiado es la base sobre la que estamos trabajando.

Esto nos lleva al concepto que consideramos fundamental:

EL TRADER PROFESIONAL NO NECESITA ESCALAR PORCENTAJE. NECESITA ESCALAR CAPITAL.

Durante mucho tiempo, el principal problema para hacerlo era evidente.

Para operar un millón de dólares necesitabas disponer de un patrimonio enorme o gestionar capital de terceros.

Hoy existe una industria que ha cambiado parcialmente ese escenario: las empresas de fondeo o prop firms.

Las cuentas fondeadas cambian la ecuación

El concepto de una cuenta fondeada es especialmente interesante cuando se entiende correctamente.

No debería utilizarse para buscar más riesgo.

Debería utilizarse para buscar más capital manteniendo controlado el riesgo.

Empresas especializadas en futuros como Livox Capital, Apex Trader Funding o Bulenox permiten acceder, mediante diferentes modelos, evaluaciones y condiciones, a una capacidad operativa superior a la que muchos traders tendrían utilizando exclusivamente su patrimonio.

Esto cambia considerablemente la ecuación.

Antes, un trader con $5.000 tenía básicamente tres alternativas:

aportar más dinero, reinvertir durante años o asumir demasiado riesgo intentando hacer crecer rápidamente una cuenta pequeña.

Ahora existe otra posibilidad:

demostrar consistencia e intentar acceder progresivamente a mayor capacidad de trading mediante empresas de fondeo.

Eso no hace que el trading sea fácil.

Tampoco garantiza rentabilidad.

Y mucho menos convierte automáticamente a una persona en trader profesional.

Pero sí permite separar dos problemas que tradicionalmente estaban unidos:

tener una metodología rentable y disponer de suficiente capital.

Livox Capital: escalar hasta $1.000.000

Un ejemplo especialmente claro es Livox Capital.

La compañía está especializada en traders de futuros CME y actualmente plantea programas que permiten acceder a capital desde $20.000 hasta $1.000.000, dependiendo del programa y de las condiciones correspondientes.

La filosofía resulta especialmente interesante para el concepto que estamos desarrollando:

demostrar consistencia primero y acceder posteriormente a mayor capital.

Porque imaginemos que tenemos capacidad para gestionar correctamente una cuenta de $100.000.

Nuestro siguiente objetivo no debería ser necesariamente:

“Voy a multiplicar por cinco mi riesgo para ganar cinco veces más.”

Podría ser:

“Voy a intentar mantener exactamente mi metodología y trabajar progresivamente sobre mayor capital.”

Esa diferencia es enorme.

Puedes consultar las condiciones actuales directamente en:

Livox Capital — www.livoxcapital.com

Apex Trader Funding

Otro ejemplo conocido dentro del mercado de fondeo de futuros es Apex Trader Funding.

Apex dispone de diferentes tamaños de evaluación y estructuras de cuentas, además de permitir trabajar con múltiples cuentas bajo determinadas condiciones.

Esto vuelve a introducir el mismo concepto:

escalar capacidad operativa en lugar de exigir porcentajes cada vez mayores a una cuenta pequeña.

Las condiciones, límites de pérdida, reglas de consistencia, número de cuentas permitido y políticas de pago pueden cambiar, por lo que siempre recomendamos consultar las reglas vigentes antes de adquirir cualquier evaluación.

Acceso Apex Trader Funding:

https://apextraderfunding.com/member/aff/go/fran1791

Bulenox

Bulenox constituye otro ejemplo dentro del ecosistema de fondeo de futuros.

Actualmente dispone de diferentes modelos y tamaños de cuenta, con programas de Qualification, Fast Track y Momentum, entre otros.

De nuevo, lo verdaderamente interesante desde nuestra perspectiva no es utilizar una prop firm para asumir riesgos absurdos.

Es exactamente lo contrario.

Utilizar el acceso a capital como herramienta para reducir nuestra necesidad de buscar rentabilidades extraordinarias.

Puedes consultar Bulenox aquí:

https://bulenox.com/member/aff/go/fran1791

Más capital debería significar menos necesidad de hacer locuras

Esta frase resume buena parte de nuestra filosofía.

Si solamente tienes $1.000 y quieres ganar $5.000 al mes haciendo trading, matemáticamente estás obligando a tu estrategia a conseguir algo absurdo.

No tienes un problema de trading.

Tienes un problema de capital.

Y tratar de solucionar un problema de capital aumentando el riesgo suele terminar mal.

Con $1.000, conseguir un 10% supone $100.

Con $10.000, son $1.000.

Con $100.000, son $10.000.

Con $1.000.000, son $100.000.

Con $2.000.000, son $200.000.

Por tanto, cuando alguien dice:

“Un 10% anual es muy poco.”

Nuestra siguiente pregunta debería ser:

“¿Un 10% sobre cuánto?”

Porque ahí está la diferencia.

El 1% mensual no es poco

Imaginemos que tenemos acceso a $1.000.000 de capacidad operativa.

Un 1% representa:

$10.000.

Sobre $2.000.000:

$20.000.

Ahora probablemente ese 1% ya no parece tan pequeño.

Y aquí aparece una de las mayores contradicciones del trader minorista.

Muchos traders intentan conseguir un 10% mensual porque tienen poco capital.

Pero precisamente esa necesidad de conseguir un 10% mensual provoca que asuman un riesgo que termina destruyendo ese pequeño capital.

Es un círculo vicioso:

Poco capital → necesidad de ganar mucho → exceso de riesgo → drawdown → necesidad de recuperar → todavía más riesgo → pérdida de la cuenta.

El enfoque profesional debería intentar romper ese círculo:

Consistencia → control del riesgo → acceso a mayor capital → misma metodología → escalado progresivo.

No confundamos tamaño de cuenta con dinero que podemos perder

Este punto es fundamental cuando hablamos de cuentas fondeadas.

Que una empresa denomine una cuenta como “100K”, “150K”, “500K” o “1M” no significa que el trader pueda perder esa cantidad.

Lo que realmente determina nuestra capacidad de riesgo son las reglas de la cuenta:

drawdown máximo, pérdida diaria, número máximo de contratos, trailing drawdown, reglas de consistencia y demás limitaciones.

Por eso comparar empresas de fondeo exclusivamente por el tamaño nominal de sus cuentas puede ser un error.

Un trader profesional debería estudiar principalmente:

cuánto puede perder, cuánto puede arriesgar por operación y qué condiciones debe cumplir para mantener la cuenta.

El capital nominal es solamente una parte de la ecuación.

Rentabilidad sin drawdown no significa nada

Supongamos dos traders.

El primero termina el año con:

+15% de rentabilidad
-5% de drawdown máximo

El segundo termina con:

+30% de rentabilidad
-40% de drawdown máximo

¿Quién es mejor trader?

No podemos responder simplemente mirando quién ha ganado más.

El segundo ha conseguido el doble de rentabilidad, pero ha necesitado asumir un deterioro de capital enormemente superior.

Cuando analizamos profesionalmente un sistema tenemos que observar conjuntamente:

rentabilidad, drawdown, volatilidad, consistencia, exposición, riesgo por operación y estabilidad temporal.

La rentabilidad siempre debe analizarse en relación con el riesgo necesario para conseguirla.

Esta idea debería estar grabada en la cabeza de cualquier trader.

Ganar menos puede hacerte ganar más

Parece contradictorio.

Pero puede ser exactamente así.

Cuando reduces tus expectativas:

dejas de sobreoperar.

Esperas configuraciones mejores.

Reduces el FOMO.

Aceptas días sin operar.

Aceptas meses negativos.

No necesitas recuperar inmediatamente.

Puedes reducir contratos cuando las condiciones empeoran.

Y empiezas a pensar en términos de años en lugar de pensar en términos de días.

Paradójicamente, cuando dejas de necesitar ganar muchísimo dinero inmediatamente puedes empezar a tomar decisiones mucho mejores.

El mercado no paga nóminas

Este es otro concepto importante.

El mercado no sabe que tienes una hipoteca.

No sabe que quieres ganar $5.000 este mes.

No sabe que el mes pasado perdiste.

No sabe que necesitas recuperar una cuenta.

No sabe que quieres dejar tu trabajo.

Y desde luego no tiene ninguna obligación de ofrecerte un 1% mensual.

Por eso cuando hablamos de buscar alrededor de un 10% anual no estamos diciendo que tengamos que ganar exactamente un 0,83% todos los meses.

El trading no funciona así.

Podemos tener:

un mes de +2,4%.

Otro de +0,7%.

Otro prácticamente plano.

Otro de -1%.

Otro de +3%.

Y quizá agosto ni siquiera lo operemos.

Lo importante no es fabricar artificialmente una rentabilidad mensual constante.

Lo importante es que, analizado un periodo suficientemente largo, nuestra metodología tenga esperanza matemática positiva y un riesgo asumible.

¿Cuánto gana realmente un trader profesional?

Esta es una de las búsquedas más habituales en internet y, al mismo tiempo, una de las preguntas peor planteadas.

Un trader profesional no tiene un salario determinado por el mercado.

Su resultado depende de multitud de variables:

capital disponible, estrategia, riesgo, volatilidad, número de operaciones, mercado utilizado, drawdown permitido y capacidad de ejecución.

Por eso hablar de cuánto “gana” un trader sin conocer el capital que gestiona tiene poco sentido.

Un trader extraordinario gestionando $10.000 puede generar menos dinero que un trader mucho más conservador gestionando $1.000.000.

Y esto vuelve a llevarnos al principio:

rentabilidad y capital son dos caras de la misma ecuación.

¿Qué rentabilidad debería buscar entonces un trader?

No existe una cifra correcta para todo el mundo.

Pero nosotros preferimos construir expectativas desde un escenario conservador.

Nuestra referencia:

alrededor de un 10% anual.

Si conseguimos más manteniendo el mismo riesgo, perfecto.

Si alguno de nuestros alumnos termina consiguiendo un 20%, 30%, 35% o incluso un 40%, fantástico.

Pero no queremos que necesite conseguirlo.

Queremos que su modelo económico pueda funcionar con una expectativa mucho menor.

Porque después podemos trabajar sobre la otra variable:

EL CAPITAL.

Y precisamente ahí es donde las cuentas fondeadas pueden convertirse en una herramienta interesante para determinados traders.

No para convertir $1.000 en $1.000.000.

No para apostar.

No para operar 20 veces más.

Sino para intentar aplicar una metodología consistente sobre una capacidad de capital progresivamente superior.

La conclusión: deja de perseguir porcentajes imposibles

Si estás empezando en trading, quizá deberías dejar de preguntarte:

“¿Cómo puedo ganar un 10% este mes?”

Y empezar a hacerte preguntas diferentes:

¿Soy rentable después de suficientes operaciones?

¿Cuál es mi drawdown?

¿Cuánto arriesgo para conseguir mi rentabilidad?

¿Puedo repetir estos resultados?

¿Mi estrategia sigue funcionando cuando aumento ligeramente el tamaño?

¿Podría gestionar más capital sin cambiar mi manera de operar?

Estas preguntas son mucho menos atractivas para Instagram.

Pero probablemente sean muchísimo más importantes para construir un trader.

Nosotros lo tenemos claro.

Primero consistencia.

Después control del riesgo.

Después capital.

Y finalmente:

escala.

No necesitamos perseguir un 10% mensual.

No necesitamos duplicar cuentas.

No necesitamos vivir buscando la siguiente operación extraordinaria.

Si conseguimos construir un trader capaz de buscar alrededor de un 10% anual con un riesgo extraordinariamente controlado, tenemos una base.

Después nuestro trabajo consiste en intentar que ese 10% deje de aplicarse sobre $1.000 o $10.000 y pueda aplicarse progresivamente sobre cantidades superiores.

Porque:

el 10% de $10.000 son $1.000.

Pero:

el 10% de $1.000.000 son $100.000.

Y:

el 10% de $2.000.000 son $200.000.

Ahora imagina que un año excepcionalmente bueno termina siendo del 35%.

Ahí se entiende todo.

No busques hacer extraordinario el porcentaje.

Busca hacer extraordinaria tu capacidad para gestionar capital sin perder el control del riesgo.

Esa es, para nosotros, una visión mucho más profesional del trading.

Preguntas frecuentes sobre rentabilidad en trading

¿Qué rentabilidad anual es buena para un trader?

No existe una cifra universal. Depende del riesgo, capital, estrategia y drawdown. Como filosofía educativa, nosotros preferimos trabajar tomando aproximadamente un 10% anual como referencia antes que perseguir porcentajes extraordinarios que obliguen al trader a aumentar su riesgo.

¿Es posible ganar un 1% mensual haciendo trading?

Puede conseguirse en determinados periodos, superarse en otros y también existir meses negativos. Un trader no debería interpretar el 1% como una rentabilidad mensual garantizada. Los resultados del trading no son lineales.

¿Un 10% anual es poco en trading?

Depende del capital. Sobre $10.000 son $1.000; sobre $1 millón son $100.000 y sobre $2 millones son $200.000. Por eso un porcentaje no debería analizarse independientemente del capital y del riesgo asumido.

¿Cuánto puede ganar un trader con una cuenta de $100.000?

Dependerá completamente de su rentabilidad y de las reglas de riesgo aplicables. Matemáticamente, un 10% de $100.000 son $10.000, pero esto es solamente un ejemplo aritmético y no representa una previsión ni garantía de rentabilidad.

¿Qué es más importante: rentabilidad o drawdown?

Ambos deben analizarse conjuntamente. Una rentabilidad elevada conseguida mediante un drawdown extremo puede representar una estrategia mucho menos sostenible que otra con menor rentabilidad y un riesgo significativamente inferior.

¿Qué es una cuenta fondeada?

Es un modelo mediante el cual una empresa permite al trader acceder a determinada capacidad operativa después de cumplir unas condiciones. Las estructuras pueden incluir evaluaciones, cuentas simuladas, cuentas financiadas y diferentes reglas dependiendo de cada compañía.

¿Qué empresas de fondeo de futuros existen?

Livox Capital, Apex Trader Funding y Bulenox son tres ejemplos del sector. Cada una dispone de productos, tamaños de cuenta, límites de pérdida, procesos y condiciones diferentes, por lo que siempre deben revisarse las reglas vigentes directamente con cada compañía.

¿Las cuentas fondeadas garantizan beneficios?

No. Una cuenta fondeada no convierte una estrategia perdedora en rentable ni garantiza ingresos. El acceso a mayor capacidad de trading solamente es útil cuando existe previamente una metodología, disciplina y gestión del riesgo adecuadas.

¿Es mejor intentar ganar más o gestionar más capital?

Para un trader que ya ha demostrado consistencia, nuestra filosofía es intentar escalar progresivamente el capital antes que incrementar artificialmente el riesgo para perseguir porcentajes de rentabilidad cada vez mayores.

Sobre Fran Brenes

Fran Brenes es trader profesional, formador y analista especializado en mercados financieros, futuros, análisis de precio y volumen y Order Flow.

Su filosofía de trading se aleja de las promesas de rentabilidad rápida y se centra en tres pilares: consistencia, gestión del riesgo y escalabilidad del capital.

El objetivo no es enseñar a perseguir porcentajes extraordinarios, sino desarrollar una metodología que pueda mantenerse en el tiempo y, posteriormente, aplicarse sobre una cantidad progresivamente mayor de capital.

Aviso de riesgo: El trading de futuros implica un riesgo elevado y puede generar pérdidas. Los porcentajes y cantidades utilizados en este artículo son ejemplos educativos y matemáticos, no resultados esperados, promesas de rentabilidad ni garantías de beneficios. Las condiciones de las empresas de fondeo pueden modificarse y deben consultarse directamente antes de contratar cualquier servicio.